При благоприятных условиях появление потомства Царственного павлина весьма вероятно. Самец выбирает определённый участок дна аквариума для нереста, когда наступает брачный период. Затем он активно, а порой и весьма настойчиво, ухаживает за самкой. Когда она готова, то принимает ухаживания и откладывает несколько десятков икринок, которые незамедлительно собирает в рот. В тот же момент самец выпускает семя, и оплодотворение икринок происходит уже в ротовой полости самки. Весь инкубационный период, а также первые недели жизни малыши проводят во рту матери. В это время самка полностью отказывается от еды и может заметно потерять в весе. Если до нереста кормление было нерегулярным или рацион недостаточным, самка, скорее всего, выпустит мальков раньше или, в худшем случае, может их съесть. Самец не участвует в защите или заботе о потомстве. Во время нереста рекомендуется временно отсадить других обитателей аквариума, если они есть, чтобы предотвратить возможные нападки самца. Альтернативно, можно пересадить цихлид в отдельный аквариум, а после окончания брачного периода вернуть их обратно. Для безопасного выращивания мальков в дальнейшем их следует содержать в отдельном резервуаре с идентичными водными условиями.